기업들이 자금조달을 목적으로 발행한 기업어음, 무역어음, 팩터링 어음 등을 근거로 금융기관이 별도로 자체어음을 발행하여 일반투자자에 판매하는 어음을 말한다. 기업들이 발행하는 상업어음이나 무역어음 등은 발행기업의 자금사정에 따라 금액도 다양하고 만기일까지 기다리거나 어음을 재할인하는 등 자금회수에 어려움을 겪게 된다.